Western Digital ir paziņojis par plāniem iegādāties SanDisk veidot spēkstaciju patērētāju atmiņā. Darījums atlīdzinās WD par 19 miljardiem USD skaidras naudas un akciju kombinācijā. Ar SanDisk savā paspārnē WD kļūtu par glabāšanas risinājumu uzņēmumu ar milzīgu mērogu globālā mērogā.
Western Digital varētu piedāvāt ne tikai SSD un cieto disku risinājumus, bet arī SD un citus uzglabāšanas veidus, izmantojot SanDisk sniegtās zināšanas. Abu uzņēmumu valdes ir apstiprinājušas darījumu, kuru paredzēts noslēgt 2016. gada trešajā ceturksnī. Plašāku informāciju skatiet tālāk sniegtajā paziņojumā presei.
Preses relīze
IRVINE, Kalifornija. un MILPITAS, Kalifornija. — okt. 2015. gada 21. gads — Western Digital® Corporation (NASDAQ: WDC) un SanDisk Corporation (NASDAQ: SNDK) šodien paziņoja, ka ir noslēgušas līgumu. galīgais līgums, saskaņā ar kuru Western Digital iegādāsies visas apgrozībā esošās SanDisk akcijas par naudas un akciju kombināciju. Piedāvājumā tiek vērtētas SanDisk parastās akcijas USD 86,50 par akciju vai kopējā kapitāla vērtība ir aptuveni 19 miljardi USD, izmantojot piecu dienu vidējā svērtā cena, kas beidzas 2015. gada 20. oktobrī, ir USD 79,60 par Western Digital common akciju krājums. Ja iepriekš paziņotais Unisplendour Corporation Limited ieguldījums Western Digital tiks slēgts pirms šīs iegādes, Western Digital maksās 85,10 USD par akciju skaidrā naudā un 0,0176 Western Digital parasto akciju par katru SanDisk parasto akciju. krājums; un, ja Unisplendour darījums nav slēgts vai ir izbeigts, 67,50 USD skaidrā naudā un 0,2387 Western Digital parasto akciju akcijas par vienu SanDisk parasto akciju akciju. Darījumu apstiprinājušas abu uzņēmumu direktoru padomes.
Šī kombinācija ir nākamais solis Western Digital pārveidošanā par uzglabāšanas risinājumu uzņēmumu ar globālu mērogu, plašiem produktu un tehnoloģiju līdzekļiem un dziļām zināšanām par nepastāvīgu atmiņu (NVM). Ar šo darījumu Western Digital dubultos savu adresējamo tirgu un paplašinās savu dalību segmentos ar lielāku izaugsmi. SanDisk piedāvā 27 gadu inovāciju vēsturi un zināšanas NVM, sistēmu risinājumos un ražošanā. Šī kombinācija arī ļauj Western Digital vertikāli integrēties NAND, nodrošinot ilgtermiņa piekļuvi cietvielu tehnoloģijai par zemākām izmaksām.
Ierosinātā kombinācija rada ievērojamu vērtību gan SanDisk, gan Western Digital akcionāriem. Western Digital nodrošina veiksmīgus M&A sasniegumus, pēdējos vairākos gados veicot vairākas iegādes palīdzot veicināt inovācijas, radīt vērtību un stabili pozicionēt uzņēmumu, lai izmantotu lielākas izaugsmes iespējas. Turklāt Western Digital darbības izcilība kopā ar nesen paziņoto Ķīnas Tirdzniecības ministrijas lēmumu (MOFCOM), kas ļauj Western Digital integrēt ievērojamu daļu no saviem WD un HGST uzņēmumiem, radīs papildu izmaksas. sinerģijas.
"Šī pārveidojošā iegāde atbilst mūsu ilgtermiņa stratēģijai būt novatoriskam līderim uzglabāšanas nozarē nodrošinot pārliecinošus, augstas kvalitātes produktus ar vadošajām tehnoloģijām," sacīja Stīvs Miligans, Western izpilddirektors. Digitāls. "Apvienotais uzņēmums būs ideālā stāvoklī, lai izmantotu izaugsmes iespējas, ko rada strauji augošā uzglabāšanas nozare. Ar prieku sveicu SanDisk komandu, jo mēs cenšamies radīt papildu vērtību visām mūsu ieinteresētajām personām, tostarp mūsu klientiem, akcionāriem un darbiniekiem.
"Western Digital ir pasaulē atzīts kā vadošais uzglabāšanas risinājumu piegādātājs, un tam ir 45 gadu izstrādes un ražošanas mantojums. progresīvus risinājumus, padarot uzņēmumu par ideālu SanDisk stratēģisko partneri," sacīja Sandžejs Mehrotra, prezidents un izpilddirektors. SanDisk. “Svarīgi, ka šī kombinācija arī rada vēl spēcīgāku partneri mūsu klientiem. Spēku apvienošana ar Western Digital ļaus apvienotajam uzņēmumam piedāvāt visplašāko portfeli nozarē vadošos, inovatīvos uzglabāšanas risinājumus klientiem dažādos tirgos un pieteikumi."
Western Digital un SanDisk papildu produktu līnijas, tostarp cietie diski ("HDD"), cietvielu diskdziņi ("SSD"), mākoņdatu centrs uzglabāšanas risinājumi un zibatmiņas risinājumi nodrošinās pamatu plašākam produktu un tehnoloģiju kopumam no patērētāja līdz datu centrs. Abiem uzņēmumiem ir spēcīgas pētniecības un izstrādes un inženierijas iespējas, kā arī bagātīga fundamentālo tehnoloģiju bāze ar vairāk nekā 15 000 apvienotiem patentiem, kas izdoti vai izskatīti visā pasaulē.
Toshiba ir bijis SanDisk ilgtermiņa stratēģiskais partneris jau 15 gadus. Kopuzņēmums (JV) ar Toshiba turpināsies, nodrošinot vertikālu integrāciju, izmantojot tehnoloģiju partnerību, kuras pamatā ir dziļa sadarbība projektēšanas un procesa iespēju jomā. Kopuzņēmums nodrošina stabilu NAND piegādi plašā mērogā, izmantojot laika gaitā pārbaudītu biznesa modeli, un tas attiecas uz NVM tehnoloģijām, piemēram, 3D NAND.
Stīvs Miligans turpinās strādāt kā apvienotā uzņēmuma izpilddirektors, un uzņēmuma galvenā mītne paliks Irvinā, Kalifornijā. Paredzams, ka pēc slēgšanas Sandžajs Mehrotra pievienosies Western Digital direktoru padomei.
Pieredzējušai vadības komandai Western Digital ir spēcīga pieredze iegādes integrēšanā, lai radītu vērtību. Uzņēmums plāno sasniegt pilnu ikgadējo sinerģiju 500 miljonu USD apmērā 18 mēnešu laikā pēc slēgšanas. Paredzams, ka darījums 12 mēnešu laikā pēc darījuma slēgšanas palielinās EPS, pamatojoties uz ne-GAAP. Līdz darījuma noslēgšanai Western Digital plāno turpināt maksāt ceturkšņa dividendes un plāno apturēt savu akciju atpirkšanas programmu.
Darījums tiks finansēts, izmantojot skaidru naudu, jaunu parādu finansējumu un Western Digital akciju. Saistībā ar darījumu Western Digital plāno noslēgt jaunas parāda iespējas 18,4 miljardu ASV dolāru apmērā, tostarp 1,0 miljardu ASV dolāru apgrozības kredītlīniju. Paredzams, ka ieņēmumus no jaunajām parāda iespējām izmantos, lai samaksātu daļu no pirkuma cenas, refinansēt esošo Western Digital un SanDisk parādu un apmaksāt ar darījumu saistītās maksas un izdevumus. Ja darījuma slēgšanas brīdī SanDisk naudas atlikums nokrītas zem noteiktiem sliekšņiem, apvienošanās līgumā ir paredzēta skaidras naudas un akciju atlīdzības kombinācijas korekcija.
Darījums ir jāapstiprina SanDisk akcionāriem un, ja tiek veikts Unisplendor darījums neslēdzas, Western Digital akcionāri, normatīvo apstiprinājumu saņemšana un citas parastās slēgšanas nosacījumiem. Paredzams, ka darījums tiks noslēgts 2016. gada trešajā kalendārajā ceturksnī.
BofA Merrill Lynch un J.P. Morgan darbojas kā vadošie Western Digital finanšu konsultanti un nodrošinās darījuma finansējumu. Turklāt Credit Suisse darbojas kā finanšu konsultants un nodrošina finansējumu, savukārt RBC Capital Markets nodrošina piesaistīto finansējumu. Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP un Baker & McKenzie darbojas kā Western Digital juridiskie padomdevēji.
Goldman Sachs darbojas kā SanDisk ekskluzīvais finanšu padomnieks. Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP darbojas kā SanDisk ekskluzīvais juridiskais padomnieks.