Yahoo ha accettato di vendere il suo core business a Verizon per 4,83 miliardi di dollari, segnando la fine di una delle aziende più pionieristiche di Internet come entità autonoma.
In base all'accordo, Verizon acquisirà i servizi di ricerca, posta e messaggistica istantanea di Yahoo, insieme alla sua piattaforma pubblicitaria e ad alcune partecipazioni immobiliari. I servizi di pubblicità e contenuti digitali di Yahoo, inclusi Yahoo Finance e Yahoo Sports, saranno di valore significativo per Verizon in quanto cerca di espandere la propria offerta in questo spazio dopo l'acquisizione di AOL l'anno scorso per 4,4 miliardi di dollari. La mossa pone Verizon dietro Google e Facebook nel segmento degli annunci digitali degli Stati Uniti, con una quota totale del 4,5%.
Yahoo manterrà la sua partecipazione nel gigante cinese di Internet Alibaba e Yahoo Japan, che hanno un valore complessivo di oltre $ 40 miliardi. L'amministratore delegato Marissa Mayer non è probabile che si unisca a Verizon, ma riceverà un pacchetto di fine rapporto del valore di $ 57 milioni.
Verizon acquisisce l'attività operativa di Yahoo
BASKING RIDGE, N.J. e SUNNYVALE, California, 25 luglio 2016 - Verizon Communications Inc. (NYSE, Nasdaq: VZ) e Yahoo! Inc. (Nasdaq: YHOO) annunciano oggi di aver stipulato un accordo definitivo in base al quale Verizon acquisirà Attività operative di Yahoo per circa 4,83 miliardi di dollari in contanti, soggette alle consuete regolazioni di chiusura.
Yahoo informa, connette e intrattiene un pubblico globale di oltre 1 miliardo di utenti attivi mensilmente ** - inclusi 600 milioni di utenti mobili attivi mensilmente *** attraverso la ricerca, le comunicazioni e i contenuti digitali prodotti. Yahoo collega anche gli inserzionisti con il pubblico di destinazione attraverso uno stack di tecnologia pubblicitaria semplificato che combina la potenza dei loro dati, contenuti e tecnologia.
Lowell McAdam, Presidente e CEO di Verizon, ha dichiarato: "Poco più di un anno fa abbiamo acquisito AOL per migliorare la nostra strategia di fornire una connessione cross-screen a consumatori, creatori e inserzionisti. L'acquisizione di Yahoo metterà Verizon in una posizione altamente competitiva come una delle principali società globali di media mobili e aiuterà ad accelerare il nostro flusso di entrate nella pubblicità digitale ".
Yahoo sarà integrato con AOL sotto Marni Walden, EVP e Presidente dell'organizzazione Product Innovation and New Businesses di Verizon.
Marissa Mayer, CEO di Yahoo, ha dichiarato: "Yahoo è una società che ha cambiato il mondo e continuerà a farlo attraverso questa combinazione con Verizon e AOL. La vendita della nostra attività operativa, che separa efficacemente le nostre partecipazioni azionarie asiatiche, è un passo importante nel nostro piano per sbloccare il valore per gli azionisti di Yahoo. Questa transazione rappresenta anche una grande opportunità per Yahoo per sviluppare un'ulteriore distribuzione e accelerare il nostro lavoro nel settore dei dispositivi mobili, dei video, della pubblicità nativa e dei social ".
Mayer ha aggiunto: "Yahoo e AOL hanno reso popolare Internet, la posta elettronica, la ricerca e i media in tempo reale. È poetico unire le forze con AOL e Verizon mentre entriamo nel nostro prossimo capitolo incentrato sul raggiungimento della scala sui dispositivi mobili. Abbiamo un team fantastico, fedele, esperto e di qualità e non potrei essere più orgoglioso dei nostri risultati fino ad oggi, inclusa la creazione delle nostre nuove linee di business per 1,6 miliardi di dollari di entrate GAAP nel 2015. Sono entusiasta di estendere il nostro slancio attraverso questa transazione ".
Tim Armstrong, CEO di AOL, ha dichiarato: "La nostra missione in AOL è creare marchi che le persone amano e continueremo a investire e a farli crescere. Yahoo investe da molto tempo in contenuti premium e ha creato alcuni dei marchi di consumo più amati in categorie chiave come sport, notizie e finanza ".
Sotto Armstrong, AOL ha investito e sviluppato marchi premium globali, tra cui The Huffington Post, TechCrunch, Engadget, MAKERS e AOL.com e piattaforme programmatiche leader di mercato, tra cui ONE di AOL per inserzionisti e editori.
Armstrong ha aggiunto: "Abbiamo un enorme rispetto per ciò che Yahoo ha realizzato: si tratta di questa transazione liberare il pieno potenziale di Yahoo, basandosi sulle nostre sinergie collettive, rafforzando e accelerando quella crescita. La combinazione di Verizon, AOL e Yahoo creerà un nuovo potente rivale competitivo nei media mobili e un'offerta alternativa aperta e scalabile per inserzionisti ed editori ".
L'aggiunta di Yahoo a Verizon e AOL creerà uno dei più grandi portafogli di marchi globali di proprietà e partner con ampie capacità di distribuzione. Insieme, AOL e Yahoo avranno più di 25 marchi nel proprio portafoglio per investimenti e crescita continui. Le risorse chiave di Yahoo includono marchi di contenuti premium leader di mercato nelle principali categorie tra cui finanza, notizie e sport, nonché uno dei servizi di posta elettronica più popolari a livello globale con circa 225 milioni di attività mensili utenti ****. Ulteriori risorse tecnologiche nello spazio pubblicitario includono Brightroll, una piattaforma programmatica lato domanda; Flurry, un servizio di analisi di app mobili indipendente; e Gemini, una soluzione per la pubblicità nativa e associata alla ricerca.
L'accordo è soggetto alle consuete condizioni di chiusura, all'approvazione degli azionisti di Yahoo e alle approvazioni normative e si prevede che si concluda nel primo trimestre del 2017. Fino alla chiusura, Yahoo continuerà a operare in modo indipendente, offrendo e migliorando i propri prodotti e servizi per utenti, inserzionisti, sviluppatori e partner.
Verizon emetterà generalmente RSU Verizon regolate in contanti per le RSU di Yahoo che sono in sospeso alla chiusura.
La vendita non include la liquidità di Yahoo, le sue azioni in Alibaba Group Holdings, le sue azioni in Yahoo Japan, Le note convertibili di Yahoo, alcuni investimenti di minoranza e i brevetti non fondamentali di Yahoo (chiamati Excalibur portafoglio). Queste attività continueranno a essere detenute da Yahoo, che cambierà nome alla chiusura e diventerà una società di investimento registrata e quotata in borsa. Yahoo fornirà ulteriori informazioni sulla società di investimento in una data futura.
Yahoo intende restituire sostanzialmente tutta la sua liquidità netta agli azionisti e determinerà e comunicherà una specifica strategia di rendimento del capitale al momento opportuno.